决。募集资金到位后，若这次发行扣除发行费用后的实际募集资金低于这次募集资金拟投资金额，在最终确定的这次募集资金投资项目范围内，公司将根据实际募集资金数额，按照项目的轻重缓急等情况，调整并最终决定募集资金的具体投资项目、优先顺序及各项目的具体投资额，募集资金不足部分由公司自筹解决。

  有资金或其他方式筹集的资金先行投入，并在募集资金到位后按照相关法规规定的程序予以置换。

  万元，流动资金6,095.20万元，建设期利息1,834.83万元。建设投

  资中，固定资产投资96,494.77万元，基本预备费713.14万元。本

  利用，配套氟硅酸和磷石膏的处理。主要工程建设内容有：10万吨/年磷酸装置，采用半水二水法工艺；10万吨/年湿法磷酸净化装置，采用四川大学净化磷酸技术；10万吨/年多元素酸性生理专用肥装置；5万吨/年工业级一铵装置；0.5万吨/年氟硅酸钠装置，采用连续间

  /年（（100%P2O5）；氟硅酸钠0.5万吨/年；工业级一铵5.0万吨/年：多元素酸性生理肥10万吨/年：磷石膏：55万吨/年。

  司已经从硫铁矿仅延伸至硫酸、普钙等产品，为更好的构建延链强链的产业平台，通过硫、铁、热三大资源的有效整合，延伸充分的发挥其整体价值。目前，公司生产经营利润大多数来源于矿山开采，产业链仅延伸至硫酸、普钙的深加工领域，由于延链不够，长期以来，利润来源单一，继续开展下游产业延伸是公司硫铁矿产业链发展的重要战略布局。

  [2014]87号）等文件，要求把珠江—西江经济带建设成为西南中南开放发展的策略支撑带、东西部合作发展示范区、流域生态文明建设试验区和海上丝绸之路桥头堡，为区域协调发展和流域生态文明建设提供示范，项目产品契合地方经济发展。云浮市地处西江中游，是广东的大西关，也是欠发达地区，当前云浮市正积极发展资源经济、园区经济、镇域经济，大力打造（ 硫化工”产业名片，项目契合地方产业布局和发展趋势，地方政府对项目建设给予很大支持。

  目前，国家发改委颁布的（《产业体系调整指导目录（（2019年本）》（2021年修改），净化湿法磷酸项目不涉及限制类或禁止类内容。其中水溶性磷酸一铵、水泥缓释剂属于鼓励类项目。项目整体也不属于国家发改委和商务部联合下发的（《市场准入负面清单（（2022年版）》禁止市场准入范围。公司湿法磷酸采用的半水-二水法湿法磷酸工艺

  列于（《石化绿色低碳工艺名录（（2021年版）。项目符合国家相关的产业政策。

  硫矿业作为省硫化工产业链主主导本规划的实施。规划将硫磷结合、硫钛结合作为产业链延伸的双轮驱动立足点，并将10万吨/年精制湿

  着力以产业链为纽带，打造环保服务、环保装备与高端装备、环保投资运营、环保工程建设与材料四大板块。其中，环保工程建设与材料板块涉及精细化工材料制造等业务。战略发展规划的发展措施中，提出了以粤桂股份为主体，推进硫化工产品降本增效，延伸发展化工新材料和资源循环综合利用业务。

  级利用，配套氟硅酸和磷石膏的处理。其中基本的产品湿法净化磷酸和工业磷酸一铵，是新能源材料磷酸铁锂前驱体磷酸铁的原料，随着新能源等产业快速地发展，湿法净化磷酸具有巨大的未来市场发展的潜力；同时，湿法净化磷酸装置可根据新能源材料电池对磷源的质量发展要求进行浅度

  净化和浓度控制适度生产所用净化磷酸和阻燃剂原料；配套的多元素酸性生理肥和氟硅酸钠等产品也大范围的应用于农业、饲料等行业。

  法磷酸是硫酸应用领域中居于第一位的消耗行业，是最重要的硫酸应用领域，其次对蒸汽需求量大巨大，耗能高。而作为公司现在存在硫铁矿产品在硫酸生产的全部过程中释放大量蒸汽，在回收低温位热能的基础上回收率可达90%以上。因此，从目前云硫矿业的产业现状，磷酸项目

  是对硫铁矿的化学能价值充分的利用的重要环节；而周边钛白粉生产装置副产的硫酸亚铁可当作磷酸铁的原料，可充分的发挥产业集群的资源、能源协同效应，实现硫磷钛耦联、循环模式的良好产业形态，并延伸至新能源材料领域。

  水泥配料用变质石英砂岩矿、建筑用变质石英砂岩矿，同时综合利用残坡积层、全风化层和中风化层。项目年产420万吨/年（玻璃用石

  石英砂岩矿骨料加工、物料储存及运输、综合服务、厂区生产辅助设施等，矿区面积为0.5867平方公里。

  导体等领域，其中光伏行业成为全世界能源转型核心，石英砂作为关键原料，长期需求刚性显著。近年来，石英矿已被多国列入 关键矿产

  清单”。2023年，自然资源部更新《战略性矿产国内找矿行动纲要》，将高纯石英列为 24种战略性矿产之一，要求加强资源勘查与高效利

  用，保障新能源、半导体等产业链安全。公司在当前阶段开展石英矿项目投资，是顺应国家对石英矿产资源加强开发的要求，保障上游硅资源产业链供应安全。

  材料”新赛道上向（ 国内绿色化工新材料先进企业”奋进的目标。2024年8月，公司完成了对德信（（清远）矿业有限公司的收购，获得了下太矿开采权，该项目基本的产品包括玻璃用石英砂岩矿产能，可用大范围的应用于光伏等新能源下游领域，有利于推动公司构建矿产资源和非金属材料产业体系，助力公司战略发展。

  的要求，通过本次项目的开发建设将扩大公司在非金属矿产资源的储备，助力公司在非金属矿产市场建立优势地位，扩大市场占有率，提升企业的综合竞争力。

  关国计民生和国家安全，政策引导矿业权竞争出让，战略性矿产资源增储上产，重要产业链、供应链安全。同时，为实现可持续发展、保护生态文明、促进产业健康发展，我国政府不断推出各种矿山开发产业政策，加强矿产开发管制。在产业政策不断出台引导下，公司凭借自身在矿产资源开发利用等优势下，积极做出响应开展对非金属矿产资源的横向整合拓展。

  时期，大型化、集约化趋势明显，部分超大型砂石矿权采矿权出让价矿也逐渐增加，数亿的矿权价款已经极为普遍，缴纳矿权价款对普通企业具有较大压力。根据《矿业权出让收益征收办法》，优化调整了出让收益征税的方法，既有利于维护市场之间的竞争机制，保障资源安全和有效利用，均衡矿业权人财务负担的时间分布，降低了企业成本，矿山竞争将会更加剧烈。在此之下，公司近年来经营状况良好，融资渠道也较为通畅，资金层面具备较高的可行性。

  产领域深耕多年，拥有大量技术、知识和人才储备，保障本次项目的顺利实施。此外，通过资源优化配置，可逐步提升资源开发与加工有关技术实力和创造新兴事物的能力，推动技术进步和产业升级，提高资源的开发效率和质量，实现可持续的资源管理，最终实现高质量发展。

  万元，工程建设另外的费用2,404.00万元，基本预备费用3,394.00万

  碎磨系统。改造后，开采的富矿、贫矿混合后进入新碎磨系统，最终生产48%以上的高品质硫精矿。本项目改造后不生产新增产能，仅为

  （套）数多且布置分散，相应配套辅助设备多，造成全厂能耗较高，维护成本高企，有碍于高效的、稳定的、高水平发展的生产规格要求。通过实施碎磨技术改造升级，使用大型、先进、可靠的工艺设备，有助于推动企业能效提升，提升系统节能减排，帮企业高质量发展。

  构厂房存在露筋且锈蚀现象；钢结构皮带廊部分区域已严重锈蚀，其维护和维修难度极大；厂房内场地空间存在限制，工作场地狭窄，检修空间不足，工位安全距离不够，达不到定置化管理要求；整个碎磨系统设备台（套）数多且布置分散，造成设备维护点多且广，设备型号小、自动化控制程度低，工人劳动强度大，安全风险点多，安全生产管理难度大。通过实施本项目建设，有助于提升公司生产安全，改善操作环境。

  换新行动方案》，方案强调推动大规模设备更新和消费品以旧换新是加快构建新发展格局、推动高水平发展的重要举措，将有力促进投资和消费，既利当前、更利长远。云硫矿业本次设备更新升级改造项目，符合国家鼓励制造业设备更新促进高水平发展的政策方向。

  有害杂质少，具有得天独厚的资源优势，硫精矿等产品在市场中具有较高的竞争优势，由于现有碎磨系统存在设备台（（套）数多、设备规格型号小、生产维护成本高、运行效率低等，导致磨矿细度生产波动且解决能力低等问题，项目实施从根本上解决磨矿细度波动、解决能力不足等生产问题，通过大型化、自动化改造新建碎磨系统，使其满足连续、稳定向各浮选系统提供合格粒度产品和浓度，将逐步提升了公司硫精矿的产品的市场竞争力。

  有丰富的技术储备及经验，近年来随着选矿碎磨技术加快速度进行发展，碎磨工艺发展的新趋势呈现流程短、大型化、智能化的显著特点，项目实施后在单位现在有技术储备条件下能够在设备性能、钢球质量、钢球配比、球径选择、磨机运行参数、自动化水平及操作水平等方面都能获得快速全方面提升，大大降低碎磨系统安全风险及运行成本，优化现有人力资源配置，最终实现企业经济效益。

  工序设备技改更新。新建设备投入运营能较好的改善生产作业环境、提升生产安全水平、减少定员、大幅度提高劳动生产率；同时也将减少维护工作量、保障企业生产稳定、降低人工、用电等生产成本。

  湿法磷酸项目”、（ 下太石英矿开发建设项目”、（ 云硫矿业碎磨系统大型化项目”，这次募集资金投资项目围绕公司主要营业业务展开，符合未来公司整体战略发展趋势以及国家相关产业政策，对公司未来发展的策略具有非消极作用。募投项目的建设有利于扩充公司业务品类、扩大公司业务规模，巩固和提高公司行业地位，增强市场影响力，为公司的可持续发展奠定坚实的基础。

  目完成投产后，公司基本的产品产能将得到较大幅度提升，从而带动主要经营业务收入与净利润逐步提升，提升公司盈利能力。但这次发行募集资金到位后，由于募投项目的建成投产并产生效益需要一段时间，每股盈利和加权平均净资产收益率等财务指标在短期内可能受到一

  定程度的影响。此外，这次发行后，公司总资产、净资产规模均将有所增加，财务结构将更趋优化，有利于增强公司资产结构的稳定性和抗风险能力。

  与公司主营业务紧密关联，符合国家产业政策和公司发展的需要，具有必要性和可行性。公司投资项目实施后，将逐渐增强公司的经营实力，给公司整体带来良好的经济效益与社会效益，符合公司及全体股东的利益。